Les marchés mondiaux entament la nouvelle semaine sur une note négative

Alors que les marchés mondiaux ont entamé la nouvelle semaine sur une note négative en raison du conflit israélo-palestinien et des tensions entre les États-Unis et la Chine, l'attention des investisseurs se tourne vers les déclarations des membres de la Réserve fédérale américaine (Fed), et en particulier vers celles du président de la Fed, Jerome Powell, attendues jeudi.

Si les risques géopolitiques croissants à travers le monde continuent d'influencer le prix des actifs, on craint également qu'ils n'entravent la lutte contre l'inflation.

Vendredi, le prix du baril de pétrole Brent a bondi de plus de 5 % pour atteindre 90 dollars, face aux craintes croissantes que le conflit israélo-palestinien ne perturbe l'approvisionnement en pétrole.

Les analystes, notant que certaines prévisions pour le prix du baril de pétrole atteignent désormais 150 dollars, ont souligné que l'évolution des cours du brut est suivie de près par les investisseurs, en particulier par les banques centrales engagées dans la lutte contre l'inflation.

Aux États-Unis, les données de l'indice de confiance des consommateurs publiées par l'Université du Michigan ont montré une hausse des anticipations d'inflation, les attentes des consommateurs américains à court terme passant de 3,2 % à 3,8 % en octobre, soit leur plus haut niveau depuis mai.

Alors que les responsables de la Fed poursuivent leurs interventions verbales, le président de la Fed de Philadelphie, Patrick Harker, a déclaré vendredi qu'il pensait que la Banque avait probablement terminé ses hausses de taux en raison du ralentissement continu des pressions sur les prix. « Je pense que nous sommes arrivés à un point où nous pouvons maintenir les taux d'intérêt là où ils sont », a-t-il affirmé.

Les analystes, rappelant que les responsables de la Fed continueront à communiquer intensément cette semaine, ont indiqué que les déclarations du président de la Fed, M. Powell, jeudi, pourraient influencer l'orientation des marchés.

Selon les prix sur les marchés monétaires, il est estimé à 93 % que la Fed maintiendra ses taux directeurs inchangés lors de sa prochaine réunion, et il est prévu à 67 % qu'elle ne modifiera pas sa politique monétaire en décembre.

Le rendement des obligations d'État américaines à 10 ans s'établit à 4,65 % en ce début de semaine, après avoir reculé d'environ 8 points de base vendredi.

Porté à la fois par la guerre israélo-palestinienne et par les attentes selon lesquelles la Fed touche à la fin de ses politiques « bellicistes », le prix de l'once d'or a progressé de 3,4 % vendredi, enregistrant sa meilleure performance hebdomadaire depuis mars, avec une hausse de 5,5 % sur la semaine.

Par ailleurs, alors que la saison des résultats s'accélère aux États-Unis, les chiffres publiés vendredi montrent que le bénéfice net de JPMorgan Chase a augmenté de 35 % au troisième trimestre de cette année par rapport à la même période de l'an dernier, celui de Citigroup de 2 % et celui de Wells Fargo de 61 %.

Les analystes ont indiqué que les résultats financiers de Charles Schwab sont attendus aujourd'hui.

Dans ce contexte, à la Bourse de New York vendredi, l'indice Dow Jones a progressé de 0,12 %, tandis que l'indice S&P 500 a perdu 0,50 % et l'indice Nasdaq 1,23 %. Les contrats à terme sur indices aux États-Unis ont entamé la nouvelle semaine sur une tendance acheteuse.

Les bourses européennes ont affiché une tendance vendeuse vendredi, alors que les développements au Moyen-Orient sont suivis de près.

Cette semaine, un calendrier macroéconomique chargé est attendu dans toute la région. Les signaux issus de ces données devraient influencer le prix des actifs.

Alors que les marchés monétaires tablent sur un maintien des taux directeurs par la Banque centrale européenne (BCE) lors de sa réunion du mois prochain, le président de la Bundesbank, Joachim Nagel, a déclaré vendredi que les hausses de taux de la BCE étaient efficaces dans la lutte contre l'inflation et que celle-ci était en baisse en Allemagne.

Les analystes ont noté que le ton employé par les responsables de la BCE devenait de plus en plus « accommodant », ce qui pourrait soutenir l'appétit pour le risque sur les marchés.

Vendredi, l'indice DAX 40 en Allemagne a reculé de 1,55 %, l'indice CAC 40 en France de 1,42 %, l'indice MIB 30 en Italie de 0,90 % et l'indice FTSE 100 au Royaume-Uni de 0,59 %. Les contrats à terme sur indices en Europe ont entamé la semaine sur une note stable.

La tendance vendeuse à la Bourse de New York s'est propagée aux marchés boursiers asiatiques en ce premier jour de la semaine, tandis que l'élargissement par les États-Unis des restrictions sur les puces semi-conductrices vers la Chine a renforcé la perception du risque dans la région.

La Banque populaire de Chine (PBoC) a maintenu son taux de prêt à moyen terme à 2,50 % lors de sa décision d'aujourd'hui, tout en injectant 289 milliards de yuans de liquidités sur les marchés, soit le niveau le plus élevé depuis décembre 2020.

Les analystes, soulignant que si les mesures de la PBoC ont été accueillies positivement, les décisions venant des États-Unis ont un impact plus fort sur les marchés, ont noté que la hausse des prix du pétrole affectait également négativement l'appétit pour le risque dans toute la région.

Selon les données publiées au Japon, la production industrielle a reculé de 0,7 % sur une base mensuelle et de 4,4 % sur une base annuelle.

À l'approche de la clôture, l'indice Nikkei 225 au Japon a reculé de 2,2 %, l'indice composite de Shanghai en Chine de 0,5 %, l'indice Hang Seng à Hong Kong de 0,9 % et l'indice Kospi en Corée du Sud de 1 %.

En Turquie, l'indice BIST 100 de la Bourse d'Istanbul, qui a suivi une tendance volatile vendredi, a terminé la journée en baisse de 1,77 % à 8 113,30 points.

Le taux de change dollar/livre turque, après avoir terminé la journée de vendredi en hausse de 0,2 % à 27,7978, s'échange à 27,8500 à l'ouverture du marché interbancaire aujourd'hui.

Les analystes ont noté que les nouvelles ventes de logements et l'équilibre budgétaire seront suivis au niveau national, tandis que l'indice manufacturier de la Fed de New York et le flux d'informations concernant le conflit israélo-palestinien seront surveillés à l'étranger. D'un point de vue technique, ils ont indiqué que les niveaux de 8 080 et 7 900 points constituent des supports pour l'indice BIST 100, tandis que 8 250 et 8 400 points agissent comme des résistances.

Source de l'actualité: 12punto